绿色金融工具箱扩容提效

国家开发银行融资支持的湖北丹江口流域生态(shēngtài)保护项目。（资料图片(túpiàn)） 在全球应对(yìngduì)气候变化与推动低碳转型的(de)浪潮中，绿色金融正成为撬动可持续发展的关键杠杆。近年来，从环境、社会和公司治理（ESG）投资理念普及到绿色信贷创新，金融工具箱的扩容为绿色经济注入强劲(qiángjìng)动能(dòngnéng)。 绿色金融的核心在(zài)于推动金融资源向绿色产业倾斜，支持传统行业绿色低碳转型和(hé)战略性新兴产业发展(fāzhǎn)。近年来，ESG理念在绿色金融方面被越来越(yuèláiyuè)频繁地提及，尤其是在信贷领域。将ESG理念融入银行信贷工作，旨在(zhǐzài)通过金融手段激励企业提升其在环境保护、社会责任和公司治理等方面的表现，实现经济、社会与环境协调发展。 ESG正在(zhèngzài)成为对企业(qǐyè)开展(kāizhǎn)社会可持续发展评估的重要工具。目前，多家银行已将ESG应用于信贷流程管理，部分(bùfèn)银行结合自身数据优势，进一步建立了个性化的ESG评价体系，对绿色信贷业务流程进行改造。 “国家开发银行(guójiākāifāyínháng)浙江分行(fēnháng)已开始对法人客户开展ESG评级工作(gōngzuò)，从环境影响、社会责任和公司治理3个维度对客户进行综合评价。”国开行浙江分行风险管理处处长马蓝岚(lán)说，评价维度既包含(bāohán)气候变化影响及应对、污染物管理等环境影响因素(yīnsù)，也包含企业的社会影响、员工的权益保障等社会责任因素，还包含企业的管理制度、商业道德等公司治理因素。 马蓝(mǎlán)岚表示，开展ESG评级，一方面是落实监管部门有关(yǒuguān)要求，积极服务兼具环境效益和(hé)社会效益的实体经济项目；另一方面是履行社会责任的体现，用金融“活水”浇灌绿水青山。 “ESG评级(píngjí)结果(jiéguǒ)将给银行开展信贷业务带来重要影响。”马蓝岚(lán)介绍。以国开行浙江分行业务为例，影响主要有三方面：第一，ESG评级结果可以作为信贷准入管理和退出的(de)重要依据。比如，银行工作(gōngzuò)人员在做客户准入工作时，会(huì)看到关于环境社会(shèhuì)治理风险的提示事项，工作人员需对此开展调研。如果客户触发了提示事项，那么就需要采取一些风险管控(guǎnkòng)和缓释(huǎnshì)措施。第二，ESG评级结果是动态的，与授信管理挂钩。以国开行浙江分行的相关制度为例，ESG评级结果每年至少更新一次。如果企业的评级结果较差，那么其信用评级就要下调，会直接影响授信额度以及免担保授信的控制(kòngzhì)边界等。第三，银行会根据ESG评级结果，在贷款“三查(sānchá)”、贷款定价以及经济资本分配等方面采取差别化的管理措施。 金融(jīnróng)管理部门高度重视丰富绿色(lǜsè)金融产品和服务(fúwù)。去年10月，中国人民银行、生态环境部、金融监管总局、中国证监会联合印发《关于发挥绿色金融作用 服务美丽中国建设的意见》，明确提出“引导金融机构在依法合规、风险可控和商业(shāngyè)可持续的前提下，开发与(yǔ)资源环境要素(huánjìngyàosù)相关的绿色信贷、绿色保险、绿色债券、绿色资产支持证券等金融产品和服务”。 金融机构积极探索创新绿色(lǜsè)金融产品服务，不断提升综合金融服务质效。在甘肃(gānsù)，国开行(guókāixíng)甘肃分行发放可持续发展挂钩贷款，用于支持(zhīchí)酒泉市瓜州县7.87万亩高标准农田建设。这笔贷款将农田节水率与贷款利率优惠挂钩，促进发展节水灌溉，预计可实现年节水量不少于690万吨(wàndūn)。同时(tóngshí)，国开行还持续创新绿色金融债券产品，引导带动社会资金共同服务绿色发展。 “今年(jīnnián)1月至4月，我行(wǒxíng)发放绿色贷款超过2500亿元，重点支持绿色基础设施、清洁能源、生态保护和污染防治(fángzhì)等领域。”国开行相关负责人介绍，近年来国开行绿色贷款在全部信贷资产中的(de)占比不断提升。 上海金融(jīnróng)与发展实验室首席专家、主任曾刚表示，在创新(chuàngxīn)绿色金融产品和服务的(de)过程(guòchéng)中，要注意业务创新与风险防控的平衡。他提示，绿色金融业务的快速(kuàisù)发展伴随着ESG风险的增加，在实践中，如何在风险可控的前提下推动绿色金融产品和服务创新，避免因过度追求规模而忽视风险，是需要重点关注的问题。 “随着绿色金融(jīnróng)的政策和工具不断丰富，金融机构的绿色服务能力将显著提升。”曾刚表示，从长期来看，银行业保险业的绿色低碳(dītàn)转型将推动我国绿色金融体系更加成熟(chéngshú)。 中国人民银行研究局局长王信表示，下一步，人民银行将(jiāng)不断强化绿色金融、转型(zhuǎnxíng)金融标准(biāozhǔn)制定，优化绿色金融政策工具箱，更好(gènghǎo)促进绿色低碳相关金融工具和金融服务发展，持续推进金融高水平对外开放和经济绿色低碳转型。 从(cóng)过往经验来看，发展绿色金融的一个(yígè)突出难点是(shì)，生态(shēngtài)环保项目的环境效益难以转化为经济收益，缺乏足够(zúgòu)的还款来源，信贷资金较难进入。为解决这一难题，生态环境(shēngtàihuánjìng)部、国家发展改革委、国开行于2021年开始在部分省区市开展了生态环境导向的开发（EOD）模式(móshì)试点，探索将生态环境治理项目与资源、产业开发项目一体化实施，提升环保产业的可持续发展能力。2023年12月，生态环境部、国家发展改革委、中国人民银行、国家金融监督管理总局印发了《生态环境导向的开发（EOD）项目实施导则（试行(shìxíng)）》，进一步推动(tuīdòng)这一创新机制落实落地。 何为EOD模式？它是以生态(shēngtài)保护(bǎohù)和环境治理为基础，以特色产业运营为支撑，以区域综合开发为载体，采取产业链延伸、联合经营、组合开发等方式，推动公益性(gōngyìxìng)较强、收益性差的生态环境治理项目(xiàngmù)与收益较好的关联产业有效融合，统筹推进，一体化实施，将生态环境治理带来的经济价值内部化的一种创新性(chuàngxīnxìng)的项目组织实施方式。 自EOD模式试点以来，金融机构按照(ànzhào)市场化法治化原则推动投融资模式创新，探索生态产品价值实现的金融支持路径，部分(bùfèn)项目已(yǐ)初见成效。 洞头区地处浙江省东南沿海瓯江口处，是浙南的“海上门户”，也(yě)是温州市向东向南、拥江面海发展的重要区块。近20年来，洞头以(yǐ)“海上花园”为建设蓝图，开展实施了一系列蓝色海湾整治行动，但仍然存在近岸海域优良水质占比不高、城乡(chéngxiāng)污水处理设施基础薄弱、海洋垃圾污染问题突出(tūchū)、部分山体破损裸露等(děng)问题。 为此，洞头区探索创新，谋划实施“洞头诸湾·共富海上花园”EOD项目，通过生态(shēngtài)环境治理与修复筑牢产业发展基底，以特色产业(tèsèchǎnyè)经营收益反哺生态环境治理投入，统筹推进区域生态保护与绿色发展，促进实现共同富裕(gòngtóngfùyù)。国开行浙江分行靠前对接(duìjiē)服务，牵头组建银团，高效完成(wánchéng)授信审批、合同签订、贷款发放等工作(gōngzuò)，截至4月底，已为该项目提供1.7亿元银团贷款支持。 目前，海岛山体与矿山生态修复治理工程、雨污管网整治工程等正稳步推进，洞头区近岸海域(hǎiyù)环境质量持续(chíxù)提升，海岛海域生态环境有效修复。同时(tóngshí)，通过海上田园、海洋牧场(mùchǎng)建设，引导发展紫菜机械化养殖、大黄鱼声波围养模式，促进传统养殖转型升级，带动(dàidòng)当地居民增收(zēngshōu)致富。国开行浙江分行员工陈凯说：“良好的(de)生态环境蕴藏着巨大的经济价值。我们(wǒmen)将深入践行绿水青山就是金山银山的重要理念，持续探索金融服务生态保护和绿色发展的有效模式。”（经济日报记者 赵东宇）